Northwest Bank Business Checking Review 2023

Om du är verksam i New York, Ohio eller Pennsylvania och behöver prisvärda företagskontrollprodukter är Northwest Bank en utmärkt leverantör. Det erbjuder grundläggande, analyserade och ränteintjänande kontrollalternativ med låga avgifter och generösa transaktionsgränser. Att öppna ett konto kan dock endast göras på en filial. Northwest Banks andra produkter inkluderar ett kreditkort som tjänar belöningar, sparprodukter, utlåningsprodukter, förtroendetjänster, investeringsplaneringstjänster för småföretag och tjänster för pensionsplanering av anställda.

Hur Northwest Bank klarar sig med sina konkurrenter

Se helskärmstabell

*Tredjepartsoperatörsavgifter kan också tillkomma.

När Northwest Bank passar bra

• Du gör 300 eller färre transaktioner per månad: Dess grundläggande affärscheckkonto, Business Checking Plus, erbjuder 300 avgiftsfria transaktioner per månad. Transaktioner inkluderar debeter, krediter och insatta föremål.
• Du vill ha tillgång till investerings- och förtroendetjänster: Banken har lång- och kortsiktig investeringsplanering, legacy-planering, successionsplanutveckling, Escrow-tjänster och donations- och trusttjänster.
• Du vill ha hjälp med anställdas pensionsplaner: Företag kan arbeta med Northwest för att utforma och implementera pensionsplaner för anställda, inklusive pensionsplaner, 401(k)-planer, 403(b)-planer och 457(b)-planer. Banken kommer också att hjälpa företag att utbilda anställda genom inskrivningshjälp, presentationer och en-till-en-konsultationer.
• Du vill ha ett kreditkort som tjänar belöningar: Köp på Northwest Platinum Visa Business Card tjänar poäng som kan lösas in för presentkort, resor och andra varor.

När Northwest Bank inte passar bra

• Du vill ha tillgång till rikstäckande filial: Det har bara filialer i New York, Ohio och Pennsylvania. Företag som behöver större tillgång till fysiska filialer bör kolla in Chase, som har 4 700 filialer i 48 delstater.
• Du vill ha tillgång till insättningsbevis (CD): Den här banken erbjuder inte business-cd-skivor. Samtidigt erbjuder Live Oak Bank sex månaders till femåriga CD-skivor med räntor så höga som 3,50 %.
• Du litar på banköverföringar: Den tar ut höga avgifter för banköverföringar. Företag som gör elektroniska överföringar regelbundet bör gå med Relay, som inte tar ut några avgifter för inkommande banköverföringar, 5 USD för utgående inhemska banköverföringar och 10 USD för internationella banköverföringar.

Om ditt lilla företag uppfyller ett eller flera av dessa scenarier, kolla in vår guide till de bästa kontona för småföretag för ytterligare rekommendationer.

Northwest Bank Business Checking Översikt

Northwest Bank Business Checking Krav

För att öppna ett företagscheckkonto i Northwest Bank måste sökande besöka en fysisk filial eller ringa (877) 672-5678. För en checklista över affärsdokument som de flesta banker kräver, se vår guide till hur man öppnar ett företagsbankkonto.

Northwest Bank Business Checking-funktioner

Grundläggande, analyserade och räntebärande kontrollalternativ

Banken erbjuder tre företagskontrollprodukter, som var och en kräver en minsta öppningsinsättning på $100:

• Företagskontroll PLUS är ett grundläggande företagscheckkonto som låter företag göra 300 gratis kombinerade debeter, krediter och insatta föremål per månad med en avgift på 40 cent för varje föremål efter gränsen. Den tar ingen månadsavgift och har inga krav på minimibalans.
• Kontroll av affärsanalys erbjuder konkurrenskraftig intäktskredit för att kompensera transaktionsavgifter eller debiteringar, krediter och insatta föremål.
• Business Tiered Räntekontroll tjänar stegvis ränta baserat på ett kontos saldo. Den erbjuder 100 gratis kombinerade debeter, krediter och insatta föremål per månad med en avgift på 40 cent för varje föremål efter gränsen. Kontot har en månadsavgift på $10, som kan avstås genom att bibehålla ett minsta saldo på $5 000.

Business betalkort

Northwest Bank Business Debit Card kan användas för köp var som helst där Visa-kort accepteras. Kortinnehavare kan använda sina betalkort för att sätta bank på Allpoint-nätverksmaskiner eller göra kontanter och checkar i Northwest Automatic Deposit-uttagsautomater.

Digital bankverksamhet

Dess onlinebankplattform låter företag kontrollera saldon, överföra pengar, betala räkningar och initiera banköverföringar eller ACH-överföringar. Mobilbank med mobil insättningsfunktion är också tillgänglig på iOS- och Android-enheter, men endast för Business Checking PLUS-användare.

Även om appen är väl rankad, med ett betyg på 4,6 på Apple Store och 4,3 stjärnor på Google Play Store, märkte vi att de senaste recensionerna var negativa. Användare klagar på att appens användargränssnitt (UI) är svårt att navigera och att Face ID-inloggningar fungerar dåligt.

Text Banking

Northwest Bank har en textbankfunktion som låter kunder kontrollera saldon, se transaktioner, överföra pengar mellan konton och begära kundtjänsthjälp via kortmeddelandetjänst (SMS).

Andra affärsprodukter från Northwest Bank

Sparprodukter

Northwest Bank erbjuder två räntebärande affärssparprodukter: ett bassparkonto och ett penningmarknadskonto.

• Affärsutdrag besparingar tjänar och höjer ränta månadsvis. Det kräver en öppningsinsättning på 50 USD och tar ut en månadsavgift på 5 USD som kan avstås med ett minsta saldo på 1 500 USD.
• Affärs Penningmarknad erbjuder obegränsad kontoåtkomst till kontomedel via Northwest Bank-kontoret eller vid en bankomat. Den har dock en gräns för checkar och elektroniska transaktioner.

Utlåning av produkter

Banken har kreditlinjer, lån till affärsfordon och utrustning med upp till 100 % finansiering, kommersiella fastighetslån med upp till 25-åriga betalningsvillkor och SBA-lån.

Kreditkort

Northwest Platinum Visa Business Card är ett kreditkort som tjänar belöningar utan månadsavgift och låg ränta. Varje dollar som spenderas med kortet ger poäng, som kan lösas in mot resor, presentkort och andra varor. Kortinnehavare kan också utfärda kort till anställda och teammedlemmar och anpassa kreditgränser per kort.

Trust Services

Northwest Bank erbjuder äldre planering, utveckling av arvsplaner, depositionstjänster och donationer och stiftelser.

• Äldre planering: Northwest Bank legacy planning service hjälper företag att kontrollera de mest värdefulla tillgångarna i sina finansiella portföljer för att minska risker och säkerställa skydd under avvecklingsprocessen.
• Utveckling av arvsplaner: Northwest Bank samarbetar med företag för att säkerställa rättvisa köp- och säljavtal mellan gamla och nya ägare och underlätta smidiga övergångar under nedgångar.
• Escrow tjänster: Genom depositionstjänster garanterar Northwest Bank rättvis utbetalning av pengar och tillgångar mellan transaktionsparter. Typer av transaktioner som Northwest Bank övervakar inkluderar värderingar av icke-kontanta tillgångar, investeringar, fondutdelningar, skatterapportering, tillgångsrapportering och fondöverföringar.
• Gåvor och stiftelser: Northwest Bank kombinerar investeringsförvaltning och förvaringstjänster för att skydda affärstillgångar för nutid och framtid. Det samarbetar med Stellar Technologies för att tillhandahålla detaljer på kontonivå för donatorrådgivna medel.

Småföretagsinvesteringar

Bankens representanter arbetar med företag för att utveckla skräddarsydda kortsiktiga eller långsiktiga investeringsstrategier. Det erbjuder två investeringstjänster: Professional Investments/Institutional Management, som hjälper företag att skapa investeringsportföljer som uppfyller deras finansiella mål, och kortsiktig/likviditetshantering, som hjälper företag att generera hög avkastning genom kortfristiga värdepapper.

Pensionstjänster

Northwest Bank hjälper företag att planera och implementera pensionsplaner för sina anställda. Planerna som den erbjuder inkluderar förmånsbestämda planer, såsom traditionella pensionsplaner, och avgiftsbestämda planer (såsom 401(k)-planer, 403(b)-planer, penningköpsplaner och 457(b)-planer).

Banken kommer också att hjälpa företag att utbilda anställda om deras pensionsplaner. Det ger inskrivningshjälp, en-till-en-konsultationer och personliga pensions- och ekonomisk utbildningspresentationer.

Northwest Bank Business Checking För- och nackdelar

Northwest Banks Business Checking PLUS-konto är ett utmärkt affärskontrollalternativ för företag med låg transaktionsvolym. Med ingen månadsavgift och 300 avgiftsfria kombinerade debiteringar, krediter och insatta föremål är kontot tillgängligt och överkomligt att underhålla. Dessutom erbjuder Northwest Bank många användbara affärsprodukter, inklusive tjänster för pensionsplanering, förtroendetjänster och investeringsstrategitjänster.

Det passar dock inte bra för företag som är verksamma utanför New York, Ohio och Pennsylvania. Dessutom kräver det att sökande besöker en filial för att öppna ett konto. Även om den erbjuder digitala bank- och textbankalternativ, begränsar den sin mobilbanktjänst till Business Checking PLUS. Dessutom tar den ut höga avgifter för inkommande och utgående banköverföringar.

Alternativ till Northwest Bank Business Checking

För företag som förlitar sig på traditionell bankverksamhet är Northwest Bank ett utmärkt val. Men om du nöjer dig med att göra all bankverksamhet online, kan du ta dina pengar längre om du väljer en bank som endast är digital. Dagens onlinebanker erbjuder kostnadsbesparande funktioner, såsom högavkastning årlig procentuell avkastning (APY), cashback och återbetalning av bankomat. Här är tre alternativa alternativ att överväga:

1. Bluevine* är bäst för att tjäna ränta på att kontrollera insättningar. Den erbjuder kvalificerade användare en APY-ränta på 1,50 % på saldon upp till $100 000.
2. Grasshopper är bäst för cashback vid köp med betalkort. Konton med saldon på $10 000 och över kan få tillgång till Grasshoppers cashback-belöningsprogram, som låter kontoinnehavare tjäna 1% kontant tillbaka på kvalificerade betalkortsköp.
3. Novo* är bäst för avgiftsfri bankomatanvändning. Den återbetalar alla bankomaters avgifter i slutet av varje månad, vilket ger företag friheten att göra gratis bankomattransaktioner var som helst.

*Leverantörer är fintech-plattformar som backas upp av och FDIC-försäkrade genom ett stödjande bankpartnerskap (Coastal Community Bank for Bluevine och Middlesex Federal Savings for Novo).

Slutsats

Med ett lågt krav på öppningsinsättning, ingen månadsavgift och 300 avgiftsfria transaktioner per månad, har Northwest Bank fantastiska affärskontrollalternativ för företag som är verksamma i New York, Ohio och Pennsylvania. Företag som vill expandera kan dra nytta av leverantörens investeringstjänster för småföretag.